Prévision à court terme de la croissance du PIB français à l'aide de modèles à facteurs dynamiques
Les banques centrales et les organismes internationaux recourent de plus en plus aux modèles à facteurs pour prévoir les grands agrégats macroéconomiques. Nous étudions l’apport de ces modèles à la prévision conjoncturelle du taux de croissance trimestriel du PIB français. Les facteurs sont extrait...
Guardat en:
| Autors principals: | , |
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| Format: | Article ou chapitre numérique |
| Idioma: | Français |
| Publicat: |
2013
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| Accés en línia: | Accès Université d'Orléans et IFPM Accès Université d'Orléans et IFPM |
| Sumari: | Les banques centrales et les organismes internationaux recourent de plus en plus aux modèles à facteurs pour prévoir les grands agrégats macroéconomiques. Nous étudions l’apport de ces modèles à la prévision conjoncturelle du taux de croissance trimestriel du PIB français. Les facteurs sont extraits d’une base constituée d’une centaine de variables comprenant des soldes d’enquêtes et des variables réelles, monétaires, financières et internationales. Une évaluation hors échantillon en quasi temps réel sur la dernière décennie montre que les performances prédictives des modèles à facteurs surpassent celles des modèles de référence usuels. Toutefois, les prévisions effectuées avant le début du trimestre à prévoir restent fragiles. Nous montrons également que l’utilisation de variables internationales et financières permet d’améliorer les prévisions aux horizons les plus lointains. |
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